几天前，我在“小散炒个股形同蒙着眼睛玩火”中写道：“对于类似 SAC Capital 那样的机构来说，内线交易不是例外，是惯例。若没有先知先觉的消息来源怎么敢投千百万美元到某个单股中去？学个博士、硕士什么的就自以为了解高科技、和生物科技股的大有人在，看看人家是怎么轻松赚了2.76亿美元的。有人赚就有人赔，猜猜其中有多少原本是属于永远后知后觉的小散的。”
昨天， Mathew Martoma 和 SAC Capital 内线交易的细节被披露了：
SAC Fund Manager Faces Choice of Trial or Deal
因为这一笔交易，对冲基金 SAC Capital 获利2.76亿美元，其犹太老板 Steve Cohen 给 Mathew Martoma 发了938万美元的2008年年终奖金。2009年 Martoma 没拿到一分钱奖金。2010年5月， Martoma 在交易亏损之后被解职了。
美国证监会（SEC）对于惩治涉嫌内幕交易的小人物们（尤其是非白人族裔的）一向毫不留情，而对于有势力的华尔街大老板们则会手下留情，下面就看 Steve Cohen 是否能像 Morgan Stanley 前总裁 John Mack 那样被包庇而免于法律制裁了。
*************
去年3月，57岁的美国食品药品监督管理局（FDA）的华裔化学家梁诚一（Cheng Yi Liang），因为陷入内幕交易买卖相关公司股票非法牟利超过360万美元，被美国证券监督部门起诉。
下面是他的交易明细：
其它细节如下：
“与梁诚一一同被起诉的还有6人，其中包括2名中国公民和1名日本公民。一同列入被告的两个中国人，一名是他84岁的母亲，还有Zhongshan Chen，根据账户信息显示在上海工作，是AIG的一个股票经纪。
根据美国法律，证券欺诈（security fraud）一旦入罪，最高可被判刑20年，并对每个账户处以500万美元罚款。【最后，梁诚一被判刑5年.】
7个账户的买卖
57岁的梁诚一和他的儿子Andrew Liang于当地时间周二早晨在家中被捕，他们随后被带到马里兰州格林贝尔特（Greenbelt）的联邦地区法院。
毕业于上海一所医学院的梁诚一，从1996年开始为FDA工作，他所任职的药品评价和研究中心（the FDA’s Center for Drug Evaluation and Research）负责对新药申请进行审批。
去年6月，梁诚一作为来自FDA的专家回到上海参加了一场药品研讨会。
由于工作需要，梁诚一有权访问FDA新药申请的内部追踪系统，并获知新药的审批情况。由于药品研发耗时持久，投入巨大，一旦确定处方药的审批信息会引发相关上市公司股票的剧烈震荡。
根据SEC披露的信息，在知晓药品是否通过审批及审批公告时间后，梁诚一通过买卖相关制药公司的股票，获利超过360万美元。他的行为违背了政府职员不得通过政府非公开信息进行金融交易的原则。
根据SEC的起诉书，梁诚一为了掩盖自己的罪行没有使用本人和他妻子的银行账户进行交易，而是通过7个个人账户买卖股票，其中包括他84岁、家住上海的母亲陈慧娟（音译，Hui Juan Chen）。
被告人在2000年12月用他母亲的名字在TD Waterhouse开立交易账户，但账户的邮寄地址和联系电话却是梁诚一的家庭住址和电话。在追踪了该账户的登录IP地址后，SEC发现该账户几乎没有来自中国的登录记录，并且多笔交易是通过被告人私人的Verizon网络账户或AT&T无线网络完成的。
根据SEC的调查，梁诚一利用内幕消息进行股票交易，至少可以追溯到2006年7月，涉及FDA至少27项新药审批决定及19家上市公司。根据其所获得的内幕信息，梁诚一分别在19项审批通过、8项审批否决前购入、做空或卖出上述公司的股票。他的每一次交易行为都与FDA的审批决定相吻合。
监控软件取证
2011年1月，美国卫生部下属的监察长办公室（HHS-OIG）在梁诚一的工作电脑上安装了监控软件。1月18日，该软件拍下梁诚一浏览一种名为Viibryd的抗忧郁药物的审批文件。在几分钟内，梁诚一分别通过几个人头账户购买了该药品申请人Clinical Data公司4875股股票。
据统计，在1月21日审批公告发布之前，被告人总共购买了48875股该公司的股票，获利37.9万美元。
Shulman Rogers律师事务所合伙人雅各布·弗伦克尔（Jacob Frenkel）解释说：“这起案件非常特殊。首先，政府员工利用职务便利进行内幕交易的案件相当罕见；而SEC起诉联邦政府雇员的前例也是少之又少。梁诚一的行为极大地违背了公众信任。”
“为了保证美国人民的健康安全，政府给予梁诚一高度的信任，使他有权获知新药的审批信息。他和他的儿子却一而再、再而三地背叛了这个信任。”美国助理司法部长兰尼·布鲁尔（Lanny Breuer）说道。
“虽然该起案件不像其他内幕交易案，没有电话录音等的证据，但SEC所掌握的被告人账户交易记录足够构成强而有力的证据。目前整个案件还处于起步阶段。由于梁诚一的作案时间相当长，有极高的可能性他曾把这些机密信息透露给其他人进行内幕交易。目前还不知道SEC是否掌握了相关证据。”弗伦克尔解释说。”
************
所以对于毫无内线优势的散户来说，要珍惜金钱，远离个股。对于我个人来说，按照
“ETF投资系统”买卖指数类基金同样可以达到长期增值的目的，而且每个晚上都能睡的很踏实。
=========
欢迎访问我的博客：
依据事实数字，把握市场脉搏，运筹金融世界。
